연간 수출
1,664억
태웅044490
금속 · 2026-09-15
시가총액
7,673억
PER
141.51
PBR
1.26
자유단조(풍력·조선용) 회사예요.
금형 없이 대형 비표준 제품을 주문생산하는 자유단조 방식으로 풍력설비용 메인샤프트, 조선용 프로펠러샤프트, 원자력발전용 단조품 등을 만들고, 원소재인 잉곳을 직접 만드는 제강사업부도 함께 운영해요. 자유단조는 금형 없이 눌러 성형하는 방식이라 크고 무거운 비표준 부품을 만들 수 있는데, 이런 대형 단조설비를 갖추는 데 막대한 투자가 필요해 진입장벽이 높은 산업이에요. 풍력용 메인샤프트와 타워플랜지 분야에서 세계 시장의 상당한 점유율을 차지하고 있어요. 여기에 원자력발전소용 단조품까지 함께 만들며 해상풍력과 원전 두 축으로 사업을 키워가고 있어요.
인사이트
2026-09-16 기준태웅의 매출 성장은 이익으로 이어질까?
- 2026 Q2 매출이 1년 전보다 21.2% 늘었어요.
- 부채비율 32.9%로 재무 부담은 가벼운 편이에요.
- PER 137.6배 · PBR 1.2배(2026-09-16 기준)이에요.
무엇이 논리를 바꾸나
- 매출 증가율 둔화 — 지금은 1년 전보다 21.2% 늘고 있어요. 지금 밸류에이션(PER 137.6배)이 그 성장을 전제로 해요.
- 공매도잔고비율 2.1% — 시장 일부가 하락에 걸어둔 상태예요.
다음에 확인할 것
- 다음 분기보고서 — 매출 증가율과 영업이익률이 이번 흐름을 이어가는지.
- 사업보고서 부문별 매출 — '제품 풍력설비' 쏠림이 완화되는지.
- 실적 발표 후 이익 대비 주가(PER) 변화 — 성장이 실제로 이익으로 오는지.
- 지역별 매출(사업보고서) — 특정 국가·고객 쏠림이 커지는지.
이 카드는 투자 추천이 아니라 공시 데이터 해석 가이드예요. 수치는 2026-09-16 기준 확정 공시 값입니다.
재무 요약
11개 기간 · 억원금속 가공은 산업 전반에 부품·소재를 대는 사업이라 전방 경기에 연동돼요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 2Q | 경쟁사 ⓘ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 3,220억 | 3,044억 | 2,895억 | 3,740억 | 3,444억 | 3,223억 | 3,939억 | 4,438억 | 3,863억 | 3,497억 | 1,055억 | 828억 |
| 영업이익 ● | 129억 | -44억 | -320억 | -300억 | 13억 | 51억 | 29억 | 395억 | 228억 | 50억 | 32억 | 155억 |
| 당기순이익 | 140억 | -60억 | -327억 | -338억 | -937억 | 71억 | 5억 | 342억 | 247억 | 54억 | 42억 | 73억 |
| 영업이익률 | 4.0% | -1.4% | -11.1% | -8.0% | 0.4% | 1.6% | 0.7% | 8.9% | 5.9% | 1.4% | 3.0% | 18.4% |
| ROE | 2.2% | -1.0% | -5.4% | -5.9% | -20.1% | 1.5% | 0.1% | 6.7% | 4.1% | 0.9% | — | — |
| 부채비율 | 54.0% | 59.3% | 70.9% | 74.8% | 71.5% | 62.3% | 57.6% | 45.0% | 34.4% | 32.9% | 33.7% | 122.1% |
| 자산총계 | 9,769억 | 1.0조 | 1.0조 | 9,933억 | 8,008억 | 7,720억 | 7,589억 | 7,432억 | 8,126억 | 8,099억 | 8,203억 | 5,556억 |
| 자본총계 | 6,343억 | 6,287억 | 6,030억 | 5,682억 | 4,670억 | 4,756억 | 4,814억 | 5,124억 | 6,045억 | 6,094억 | 6,136억 | 2,173억 |
| 부채총계 | 3,426억 | 3,729억 | 4,277억 | 4,251억 | 3,338억 | 2,964억 | 2,775억 | 2,308억 | 2,081억 | 2,005억 | 2,067억 | 3,383억 |
| EPS | 700원 | -298원 | -1,633원 | -1,690원 | -4,681원 | 357원 | 27원 | 1,707원 | 1,234원 | 271원 | — | — |
| PER | 28.3배 | — | — | — | — | 30.8배 | 363.0배 | 10.0배 | 9.6배 | 95.0배 | — | — |
| PBR | 0.62배 | 0.54배 | 0.31배 | 0.28배 | 0.59배 | 0.46배 | 0.41배 | 0.66배 | 0.39배 | 0.85배 | — | — |
| 배당수익률 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 영업이익 10년 추이.
해석
2026년 1분기 영업이익 28억(+211%)이에요. 조선·풍력용 단조 수요가 살아나는 초입이에요.
업종 전체 종합
기타 금속 가공제품 제조업 16사 합계 · 억원같은 업종(기타 금속 가공제품 제조업) 전 종목의 재무를 합산한 종합 재무제표예요. 위 회사 표와 같은 방식(항목을 누르면 그 지표 그래프)입니다. 연도마다 편입 종목 수가 달라 합계 규모에 영향이 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 ● | 1.6조 | 1.6조 | 1.7조 | 1.8조 | 1.7조 | 2.0조 | 2.6조 | 2.9조 | 2.8조 | 2.8조 | 8,280억 |
| 영업이익 | 839억 | 826억 | 417억 | 23억 | -783억 | -262억 | 122억 | 1,029억 | 592억 | 250억 | 458억 |
| 당기순이익 | 408억 | 385억 | -198억 | -123억 | -2,478억 | -812억 | -559억 | 48억 | -206억 | -863억 | 137억 |
| 영업이익률 | 5.3% | 5.0% | 2.5% | 0.1% | -4.7% | -1.3% | 0.5% | 3.5% | 2.1% | 0.9% | 5.5% |
| ROE | 2.8% | 2.3% | -1.1% | -0.6% | -16.7% | -5.5% | -2.8% | 0.2% | -0.8% | -3.1% | — |
| 부채비율 | 93.9% | 93.1% | 98.7% | 81.7% | 122.4% | 140.3% | 89.6% | 91.8% | 82.5% | 80.7% | 85.7% |
| 자산총계 | 2.8조 | 3.2조 | 3.4조 | 3.7조 | 3.3조 | 3.6조 | 3.8조 | 4.3조 | 4.6조 | 5.0조 | 5.2조 |
| 자본총계 | 1.5조 | 1.6조 | 1.7조 | 2.0조 | 1.5조 | 1.5조 | 2.0조 | 2.2조 | 2.5조 | 2.7조 | 2.8조 |
| 부채총계 | 1.4조 | 1.5조 | 1.7조 | 1.6조 | 1.8조 | 2.1조 | 1.8조 | 2.1조 | 2.1조 | 2.2조 | 2.4조 |
| 집계 종목 수 | 10사 | 10사 | 10사 | 10사 | 12사 | 12사 | 12사 | 16사 | 16사 | 16사 | 16사 |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 매출액 10년 추이.
업종 해석
금속 가공(와이지-원 등)은 절삭공구·부품의 글로벌 수요 회복을 기다리는 국면이에요 — 제조업 가동률(미국·유럽)이 선행 지표예요. 업종 전체 영업이익률: 2016년 5.3% → 2025년 0.9% → 26 1Q 5.5%로 반등.
동종업계 비교
기타 금속 가공제품 제조업 16개사 · 최신 사업보고서 · 컬럼 눌러 정렬매출 3위/16영업이익 5위/16영업이익률 9위/16ROE 9위/15부채비율↓ 6위/15
| # | 회사 | 매출▼ | 영업이익⇅ | 전년비⇅ | 영업이익률⇅ | 순이익률⇅ | ROE⇅ | 부채비율⇅ | PER⇅ | PBR⇅ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 케이피에프 ↗ | 7,439억 | 354억 | -3.2% | +4.8% | +2.6% | +5.8% | 104% | 3.8배 | 0.3배 |
| 2 | 와이지-원 ↗ | 6,394억 | 665억 | +11.2% | +10.4% | +4.0% | +5.8% | 171% | 17.9배 | 1.1배 |
| 3 | 태웅 ★ | 3,497억 | 50억 | -9.5% | +1.4% | +1.5% | +0.9% | 33% | 137.6배 | 1.2배 |
| 4 | 와이엠 ↗ | 1,726억 | 38억 | +2.1% | +2.2% | +0.4% | +1.5% | 210% | 12.7배 | 0.6배 |
| 5 | 승일 ↗ | 1,415억 | 23억 | -2.0% | +1.6% | +1.8% | +1.7% | 24% | 14.8배 | 0.3배 |
| 6 | 에이프로젠 ↗ | 1,180억 | -956억 | -21.4% | -81.0% | -119.2% | -30.7% | 56% | — | 0.3배 |
| 7 | 신화프리텍 ↗ | 925억 | -48억 | +8.3% | -5.2% | -7.5% | -6.4% | 116% | — | 1.1배 |
| 8 | 풍강 ↗ | 903억 | 7억 | -3.0% | +0.8% | +0.9% | +1.1% | 30% | 36.7배 | 0.4배 |
| 9 | HT로보틱스 ↗ | 858억 | -18억 | -7.1% | -2.2% | +1.7% | +1.9% | 101% | 86.5배 | 1.7배 |
| 10 | 삼미금속 ↗ | 738억 | 58억 | -3.5% | +7.9% | +2.3% | — | — | 127.2배 | 2.6배 |
업종 = 화면 표기 업종(KSIC 세분류)과 동일 · 최신 사업보고서 연결 요약재무 · PER·PBR은 최신 거래일 시세 기준(적자·산출불가는 —) · 순위는 업종 전 종목 기준 · 추정치 없음
원가 체질
원재료 주도 · 총 1,878억원가 체질은 이 회사가 물건을 만들 때 돈을 어디에 가장 많이 쓰는지예요. 원재료·인건비·설비(감가상각) 중 무엇이 큰지에 따라, 원자재값이 오를 때·공장을 덜 돌릴 때처럼 어떤 상황에서 이익이 흔들리는지가 달라져요.
- 원재료76.7%1,440억
- 외주·운반15.3%287억
- 인건비7.6%143억
- 감가상각5.5%104억
- 기타-5.1%-96억
비용의 77%가 원재료예요. 철광석·구리 같은 원자재 값이 오르면 이익이 바로 눌리는 구조라, 제품값을 그만큼 못 올리면 마진이 줄어요. 원자재 시세와 판가(파는 값)를 함께 보면 좋아요.
사업부문별 실적
2025년 · 총매출 3,497억 · DART 사업보고서 원문 ↗이 회사 매출이 어느 사업부문에서 나오는지예요. 어느 사업이 이익을 이끄는지, 한 곳에 너무 쏠렸는지 봐요.
품목별 매출 구성 (최신 분기)
- 풍력 설비49.1%
- 조선&선박엔진18.0%
- 산업플랜트15.0%
- 산업기계11.0%
- 발전(원자력 등)3.4%
- 기타3.4%
도넛의 비중은 수출 대시보드가 매출액 대조로 검증한 최신 분기 구성비이고, 아래 표의 금액·전년비는 사업보고서 연간 부문표예요 — 기준 시점이 달라 비중이 조금 다를 수 있어요.
| 부문 | 매출 | 비중 | 전년비 | 비중Δ | 주요 제품 |
|---|---|---|---|---|---|
| 제품 · 풍력설비 | 1,718억 | 49.1% | — | — | — |
| 제품 · 조선&선박엔진 | 629억 | 18.0% | — | — | — |
| 제품 · 산업플랜트 | 524억 | 15.0% | — | — | — |
| 제품 · 산업기계 | 385억 | 11.0% | — | — | — |
| 기타 | 120억 | 3.4% | — | — | — |
| 제품 · 발전(원자력등) | 120억 | 3.4% | — | — | — |
부문별 매출 추이 (10개년)
제품 풍력설비제품 조선&선박엔진제품 산업플랜트제품 산업기계기타제품 발전(원자력등)기타·과거 부문
비중은 부문 매출 합 기준 · 전년비·비중Δ는 부문별 매출 증감 ·출처: DART 사업보고서 부문정보(부문합=총매출 검산 통과분) · 추이는 과거 사업보고서 원문을 연도별 재파싱(검산 통과 연도만, 부문명 변경 시 계열 단절)
수출 실적
2026Q2 · 수출 290위 · 검산완료전년비
-8.6%
최대주주·지분구조
2025 · 내부지분 54.5% · 유통 45.5%내부지분 54.5%유통 45.5%
- 허용도 최대주주19.89%
- 허욱 임원0.40%
- 허고은 -0.30%
- 허완 관계사 임원0.48%
- (주)지엠에스 관계사16.96%
- (주)태상 관계사15.89%
- 허현도 -0.60%
주주환원·주요사항
2025 · DART 사업보고서등기이사 보수
1인 1억
3명 · 총 2억
직원
452명
평균 0.62억
감사의견
적정의견
성현회계법인
자사주 당해 자기주식 취득·처분 없음.
고래 지분 추이
2014~2025 · 5% 이상 6명태웅홀딩스 27.2%이탈허용도 19.9%(주)지엠에스 17.0%(주)태웅에스엔티 17.0%이탈(주)태상 15.9%박판연 12.5%이탈
5% 이상 합계
52.7%
2025 · 3명
2014 대비
+0.8%p
51.9% → 52.7%
이탈 보고자
3명
5% 아래로
| 보고자 | 14 | 15 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 변화 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 허용도 | 39.4 | 21.9 | 19.9 | 19.9 | 19.9 | 19.9 | 19.9 | 19.9 | 19.9 | 19.9 | 19.9 | -19.5%p |
| (주)지엠에스 | · | · | · | · | · | · | · | · | · | 17.0 | 17.0 | 0.0%p |
| (주)태상 | · | · | · | · | 15.9 | 15.9 | 15.9 | 15.9 | 15.9 | 15.9 | 15.9 | 0.0%p |
| 박판연이탈 | 12.5 | · | · | · | · | · | · | · | · | · | · | 0.0%p |
| 태웅홀딩스이탈 | · | 30.0 | 27.2 | 27.2 | · | · | · | · | · | · | · | -2.8%p |
| (주)태웅에스엔티이탈 | · | · | 5.6 | 5.6 | 17.0 | 17.0 | 17.0 | 17.0 | 17.0 | · | · | +11.3%p |
열람 원장
1개 회계연도 · 출처 링크 ▾
| 연도 | 매출 | 영업이익 | 영익률 | ROE | 부채비율 | 출처 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 3,497억 | 50억 | 1.4% | 0.9% | 32.9% | 원문 |