연간 수출
2,470억
코아시아045970
전기·전자 · 2026-09-15
시가총액
860억
PER
—
PBR
1.05
시스템반도체 디자인하우스·카메라모듈 회사예요.
삼성전자 파운드리의 디자인솔루션파트너(DSP)로 반도체 설계를 지원하고, 자회사를 통해 스마트폰 카메라용 렌즈모듈도 만들어요. 다만 매출로 보면 무게중심은 아직 반도체가 아니라 카메라·렌즈모듈과 LED 같은 전자부품 제조 쪽에 크게 쏠려 있고, 반도체 설계 매출이 그 비중을 조금씩 끌어올리는 중이에요. 디자인하우스는 반도체 설계회사가 그린 회로를 파운드리 공장이 실제로 찍어낼 수 있는 형태로 바꿔 주는 중간 다리 역할이라, 삼성 파운드리가 고객을 얼마나 끌어오느냐에 일감이 달려 있어요. 카메라모듈 역시 국내 스마트폰 대형 고객 물량에 기대는 구조여서, 회사는 반도체 설계 비중을 키우는 쪽을 방향으로 내세우고 있어요.
인사이트
2026-09-15 기준코아시아은 언제, 무엇으로 흑자로 돌아설까?
- 2026 Q2 매출이 1년 전보다 34.1% 늘었어요.
- 2026 Q2 영업이익률 -2.3% — 연간(-0.6%)보다 낮아졌어요.
- 부채비율 195.9%로 재무 부담은 보통 수준이에요.
- PBR 1.1배(2026-09-15 기준)이에요.
무엇이 논리를 바꾸나
- 매출 증가율 둔화 — 지금은 1년 전보다 34.1% 늘고 있어요.
- 영업적자 — 흑자로 돌아서는 시점과 그 이유가 이 회사의 첫 질문이에요.
다음에 확인할 것
- 다음 분기보고서 — 매출 증가율과 영업이익률이 이번 흐름을 이어가는지.
- 지역별 매출(사업보고서) — 특정 국가·고객 쏠림이 커지는지.
이 카드는 투자 추천이 아니라 공시 데이터 해석 가이드예요. 수치는 2026-09-15 기준 확정 공시 값입니다.
재무 요약
11개 기간 · 억원전자·반도체 생태계(칩 제조-설계-장비-부품·검사) 중 여기는 '부품·소재' 그룹이에요 — 테스트 소켓·기판 소재·전장 부품처럼 칩과 세트 사이를 잇는 회사들이죠. 전방(스마트폰·가전·서버·전장) 수요에 실적이 달려 있고, 같은 그룹 안에서도 AI 서버향 부품은 호황·스마트폰·가전향은 회복 중으로 온도차가 커요. 아래 표에서 색칠한 매출액과 영업이익률을 눈여겨보세요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 2Q | 경쟁사 ⓘ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 3,961억 | 4,243억 | 3,617억 | 4,389억 | 3,929억 | 3,807억 | 4,597억 | 3,776억 | 3,578억 | 3,751억 | 1,321억 | 1.9조 |
| 영업이익 ● | 136억 | 168억 | 44억 | 205억 | -107억 | -133억 | -226억 | -255억 | -396억 | -22억 | -30억 | 983억 |
| 당기순이익 | -19억 | 20억 | -180억 | 123억 | -92억 | -110억 | -306억 | -401억 | -635억 | -192억 | -2억 | 772억 |
| 영업이익률 | 3.4% | 4.0% | 1.2% | 4.7% | -2.7% | -3.5% | -4.9% | -6.8% | -11.1% | -0.6% | -2.3% | -5.8% |
| ROE | -1.3% | 1.3% | -13.0% | 8.6% | -6.9% | -5.9% | -18.8% | -28.7% | -45.8% | -15.8% | — | — |
| 부채비율 | 128.1% | 119.6% | 136.3% | 129.3% | 138.2% | 119.7% | 151.5% | 153.9% | 176.4% | 195.9% | 239.5% | 97.9% |
| 자산총계 | 3,255억 | 3,311억 | 3,275억 | 3,263억 | 3,178억 | 4,080억 | 4,104억 | 3,549억 | 3,831억 | 3,603억 | 4,339억 | 4.4조 |
| 자본총계 | 1,427억 | 1,508억 | 1,386억 | 1,423억 | 1,334억 | 1,857억 | 1,632억 | 1,398억 | 1,386억 | 1,218억 | 1,278억 | 2.3조 |
| 부채총계 | 1,828억 | 1,803억 | 1,889억 | 1,840억 | 1,844억 | 2,223억 | 2,473억 | 2,152억 | 2,445억 | 2,386억 | 3,061억 | 2.1조 |
| EPS | -72원 | 237원 | -943원 | 313원 | -350원 | -418원 | -1,163원 | -1,156원 | -1,922원 | -565원 | — | — |
| PER | — | 21.8배 | — | 20.1배 | — | — | — | — | — | — | — | — |
| PBR | 1.17배 | 0.90배 | 0.94배 | 1.16배 | 1.87배 | 1.44배 | 0.78배 | 1.41배 | 0.75배 | 1.25배 | — | — |
| 배당수익률 | — | — | — | 0.9% | — | — | — | — | — | — | — | — |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 영업이익 10년 추이.
해석
2026년 1분기 20억 적자예요. 시스템반도체 설계 용역의 수주 회복이 관건이에요.
업종 전체 종합
전자 부품 제조업 40사 합계 · 억원같은 업종(전자 부품 제조업) 전 종목의 재무를 합산한 종합 재무제표예요. 위 회사 표와 같은 방식(항목을 누르면 그 지표 그래프)입니다. 연도마다 편입 종목 수가 달라 합계 규모에 영향이 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 ● | 9.4조 | 12.2조 | 12.6조 | 13.5조 | 15.4조 | 21.1조 | 26.7조 | 27.5조 | 28.0조 | 29.6조 | 7.7조 |
| 영업이익 | 2,893억 | 6,575억 | 6,330억 | 7,576억 | 9,656억 | 1.6조 | 1.8조 | 1.1조 | 8,562억 | 8,017억 | 3,571억 |
| 당기순이익 | 519억 | 3,514억 | 3,975억 | 3,267억 | 3,307억 | 1.2조 | 1.3조 | 6,308억 | 3,524억 | 2,600억 | 2,878억 |
| 영업이익률 | 3.1% | 5.4% | 5.0% | 5.6% | 6.3% | 7.7% | 6.6% | 4.0% | 3.1% | 2.7% | 4.6% |
| ROE | 1.4% | 7.9% | 8.0% | 6.1% | 5.6% | 16.4% | 14.4% | 6.6% | 3.4% | 2.4% | — |
| 부채비율 | 126.2% | 148.1% | 129.8% | 121.1% | 114.5% | 106.1% | 102.0% | 110.2% | 101.1% | 102.8% | 98.3% |
| 자산총계 | 8.5조 | 11.1조 | 11.4조 | 11.8조 | 12.6조 | 15.3조 | 17.8조 | 20.1조 | 20.7조 | 22.1조 | 22.5조 |
| 자본총계 | 3.8조 | 4.5조 | 5.0조 | 5.3조 | 5.9조 | 7.4조 | 8.8조 | 9.6조 | 10.3조 | 10.9조 | 11.3조 |
| 부채총계 | 4.8조 | 6.6조 | 6.4조 | 6.4조 | 6.7조 | 7.9조 | 9.0조 | 10.5조 | 10.4조 | 11.2조 | 11.1조 |
| 집계 종목 수 | 23사 | 28사 | 28사 | 28사 | 35사 | 35사 | 35사 | 40사 | 40사 | 40사 | 40사 |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 매출액 10년 추이.
업종 해석
전자 부품은 AI 서버발 수요가 온기를 퍼뜨리는 국면이에요. 기판·수동부품·커넥터 중 서버·전장향 매출이 있는 회사부터 회복이 뚜렷하고, 스마트폰·가전 중심 회사는 완만해요. 같은 그룹 안 온도차가 커서 회사별 전방 확인이 필수예요. 업종 전체 영업이익률: 2021년 7.7% → 2025년 2.7% → 26 1Q 4.6%로 반등.
동종업계 비교
전자 부품 제조업 40개사 · 최신 사업보고서 · 컬럼 눌러 정렬매출 8위/30영업이익 22위/30영업이익률 20위/30ROE 20위/27부채비율↓ 24위/29
| # | 회사 | 매출▼ | 영업이익⇅ | 전년비⇅ | 영업이익률⇅ | 순이익률⇅ | ROE⇅ | 부채비율⇅ | PER⇅ | PBR⇅ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | LG이노텍 ↗ | 21.9조 | 6,650억 | +3.3% | +3.0% | +1.6% | +5.9% | 107% | 35.1배 | 2.1배 |
| 2 | 엠케이전자 ↗ | 1.4조 | 142억 | +19.9% | +1.0% | +1.0% | +1.4% | 153% | 201.6배 | 0.7배 |
| 3 | 이랜텍 ↗ | 7,532억 | 432억 | +35.5% | +5.7% | +3.5% | +8.6% | 119% | 6.7배 | 0.7배 |
| 4 | 해성디에스 ↗ | 6,534억 | 465억 | +8.4% | +7.1% | +3.6% | +4.2% | 56% | 34.4배 | 1.4배 |
| 5 | 탑런토탈솔루션 ↗ | 5,501억 | 89억 | +5.9% | +1.6% | +1.1% | +3.1% | 187% | 17.5배 | 0.6배 |
| 6 | 캠시스 ↗ | 4,899억 | -113억 | +29.5% | -2.3% | -3.8% | -33.9% | 356% | — | 0.3배 |
| 7 | 나무가 ↗ | 4,599억 | 282억 | +2.1% | +6.1% | +5.5% | +14.6% | 50% | 8.6배 | 1.2배 |
| 8 | 코아시아 ★ | 3,751억 | -22억 | +4.8% | -0.6% | -5.1% | -15.8% | 196% | — | 1.1배 |
| 9 | 덕산네오룩스 ↗ | 3,443억 | 607억 | +62.2% | +17.6% | +15.7% | +11.5% | 52% | 14.2배 | 1.7배 |
| 10 | 월덱스 ↗ | 2,918억 | 585억 | -4.9% | +20.1% | +14.0% | +11.8% | 24% | 12.1배 | 1.4배 |
업종 = 화면 표기 업종(KSIC 세분류)과 동일 · 최신 사업보고서 연결 요약재무 · PER·PBR은 최신 거래일 시세 기준(적자·산출불가는 —) · 순위는 업종 전 종목 기준 · 추정치 없음
사업부문별 실적
2025년 · 총매출 3,751억 · DART 사업보고서 원문 ↗이 회사 매출이 어느 사업부문에서 나오는지예요. 어느 사업이 이익을 이끄는지, 한 곳에 너무 쏠렸는지 봐요.
품목별 매출 구성 (최신 분기)
- 전자부품 제조82.2%
- 시스템반도체15.6%
- 기타1.8%
- 신기술사업금융0.4%
도넛의 비중은 수출 대시보드가 매출액 대조로 검증한 최신 분기 구성비이고, 아래 표의 금액·전년비는 사업보고서 연간 부문표예요 — 기준 시점이 달라 비중이 조금 다를 수 있어요.
| 부문 | 매출 | 비중 | 전년비 | 비중Δ | 주요 제품 |
|---|---|---|---|---|---|
| 전자부품제조 | 3,198억 | 83.7% | -2.1% | -6.0%p | Automotiveambient,SmartLED등SamsungGalaxyCameraLensModule등 |
| 시스템반도체 | 608억 | 15.9% | +88.4% | +7.0%p | SoCDesignService |
| 신기술사업투자 | 15억 | 0.4% | -70.6% | -1.0%p | 신기술사업투자 |
부문별 매출 추이 (10개년)
전자부품제조 제ㆍ상품,기타 Automotiveambient,SmartLED등SamsungGalaxyCameraLensModule등시스템반도체 제ㆍ상품,기타 SoCDesignService신기술사업투자 금융투자 신기술사업투자기타내부거래등제거 기타내부거래등제거 기타내부거래등제거기타·과거 부문
비중은 부문 매출 합 기준 · 전년비·비중Δ는 부문별 매출 증감 ·출처: DART 사업보고서 부문정보(부문합=총매출 검산 통과분) · 추이는 과거 사업보고서 원문을 연도별 재파싱(검산 통과 연도만, 부문명 변경 시 계열 단절)
수출 실적
2026Q2 · 수출 1232위 · 검산완료전년비
-5.3%
현금흐름
2025 · 스냅샷현금흐름은 이 회사가 이익을 실제 현금으로 잘 바꾸는지, 빚 이자를 감당할 수 있는지를 보는 거예요. 특히 앞의 두 개 — 잉여현금흐름(마이너스면 주의)과 이자보상배율(1배 미만이면 위험) — 이 제일 중요해요.
잉여현금흐름양호
70억
설비투자까지 빼고 남는 진짜 여윳돈이에요. 마이너스면 벌이보다 쓰는 게 많아 빚·증자로 메워야 할 수 있어요.
이자보상배율위험
-0.12배
영업이익으로 이자를 몇 배 갚을 수 있나예요. 1배 미만이면 이자도 못 버는 위험 신호예요.
현금마진
3.47%
물건 100원어치를 팔면 현금이 몇 원 남나예요. 높을수록 장사가 실속 있다는 뜻이에요.
현금 비중
14.32%
1년 매출에 비해 쌓아둔 현금이 얼마나 되나예요. 불황·투자에 버틸 쿠션이 두꺼운지 보는 거예요.
주주 친화 ● 주의
10년 공시 · 건수주주 친화는 회사가 주주에게 돌려준 일(배당·자사주 소각)과 주주 몫을 묽힌 일 (유상증자·전환사채) 중 뭐가 많았는지예요. 돌려준 게 많으면 주주 친화적(양호), 묽힌 게 많으면 주의예요.
주주 환원2건
- 현금·현물배당1
- 자기주식취득1
지분 희석3건
- 전환사채권발행2
- 교환사채권발행1
재고 품질 ● 경고
평가충당 15.7% · 총 461억재고 품질은 창고에 쌓인 재고가 잘 팔릴 건강한 재고인지 보는 거예요. 회사가 ‘이건 제값 못 받겠다’고 스스로 깎아둔 비중(평가충당)이 낮을수록 좋아요(5% 미만 양호·5~15% 주의·15%↑ 경고). 아래는 품목별 충당 비율이에요.
- 원재료13.0%241억
- 제품20.9%122억
- 재공품12.9%59억
- 상품21.4%32억
- 저장품0.0%4억
- 부재료32.2%3억
시장점유율
회사가 사업보고서에 공시한 값 · 1개 항목시장점유율은 이 회사 제품이 시장에서 차지하는 몫이에요. 점유율이 지켜지거나 오르면경쟁력이 유지된다는 뜻이고, 해마다 빠지면 매출이 늘어도 시장이 커진 덕일 수 있어요.
| 항목 | 2016 | 2018 | 추세 |
|---|---|---|---|
| 영업이익 | 5.67% | 30.27% | +24.6%p |
값은 회사 공시 그대로(외부기관 인용 또는 자체 산정 — 산정기준이 회사·항목마다 달라 다른 회사와의 비교가 아니라 이 회사의 추이로만 읽어야 해요). 산정기준: 26.29
최대주주·지분구조
2025 · 내부지분 19.6% · 유통 80.4%내부지분 19.6%유통 80.4%
- 이희준 최대주주19.52%
- 윤동욱 친인척0.03%
- 조병찬 계열회사임원0.03%
주주환원·주요사항
2025 · DART 사업보고서등기이사 보수
1인 3억
3명 · 총 14억
직원
114명
평균 0.59억
감사의견
적정의견
안진회계법인
자사주 2025년 자기주식 처분 202,928주(유통 가능 주식 증가 가능 · 처분 목적 확인)
고래 지분 추이
2014~2025 · 5% 이상 8명케이프메티스톤제1호&cr;사모투자합자회사 44.7%이탈이희준 19.5%EastBridgeAsianMID-MarketOpportunityFundL.P 10.5%이탈박진수 7.8%이탈DALLAHEASTBRIDGEINVESTMENTCOMPANY 7.3%이탈DALLAHEASTBRIDGE&cr;INVESTMENTCOMPANY 7.0%이탈
5% 이상 합계
19.5%
2025 · 1명
2014 대비
-42.2%p
61.7% → 19.5%
이탈 보고자
6명
5% 아래로
| 보고자 | 14 | 15 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 변화 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 이희준 | · | 40.0 | 33.0 | 33.8 | · | 19.5 | 19.5 | 19.5 | 19.5 | 19.5 | 19.5 | -20.5%p |
| 박진수이탈 | 61.7 | 21.7 | 9.9 | 9.5 | 7.8 | · | · | · | · | · | · | -53.9%p |
| 우리사주조합 | · | · | · | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0%p |
| EastBridgeAsianMID-MarketOpportunityFundL.P이탈 | · | · | 10.9 | 10.5 | · | · | · | · | · | · | · | -0.4%p |
| DALLAHEASTBRIDGEINVESTMENTCOMPANY이탈 | · | · | 7.3 | · | · | · | · | · | · | · | · | 0.0%p |
| DALLAHEASTBRIDGE&cr;INVESTMENTCOMPANY이탈 | · | · | · | 7.0 | · | · | · | · | · | · | · | 0.0%p |
| 케이프메티스톤제1호&cr;사모투자합자회사이탈 | · | · | · | · | 44.7 | · | · | · | · | · | · | 0.0%p |
| (주)코아시아이탈 | · | · | · | · | · | 16.2 | 13.9 | 16.2 | 11.0 | 5.8 | · | -10.5%p |
열람 원장
1개 회계연도 · 출처 링크 ▾
| 연도 | 매출 | 영업이익 | 영익률 | ROE | 부채비율 | 출처 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2025 | 3,751억 | -22억 | -0.6% | -15.8% | 195.9% | 원문 |