이자보상배율위험
-16.78배
영업이익으로 이자를 몇 배 갚을 수 있나예요. 1배 미만이면 이자도 못 버는 위험 신호예요.
하이드로리튬101670
금속 · 2026-09-15
시가총액
278억
PER
—
PBR
0.44
리튬 추출 개발 회사예요.
1995년 토목자재 회사로 설립돼 2008년 코스닥에 상장했는데, 2022년 리튬플러스에 인수된 뒤 이차전지 소재 회사로 탈바꿈해 지금은 매출이 전부 리튬 사업에서 나와요. 충남 금산 공장에서 배터리에 쓰이는 수산화리튬과 탄산리튬을 만드는데, 리튬 소재는 값이 국제 시세로 정해지고 중국 업체가 세계 공급의 큰 몫을 쥐고 있어 가격 경쟁이 치열한 시장이에요. 그래서 회사는 순도를 극도로 끌어올린 초고순도 제품과 폐기물을 줄인 친환경 공정으로 차별화하겠다는 방향을 내세우고 있어요. 기존 건설 관련 사업은 크게 줄인 상태라 실적이 리튬 한 축에 걸려 있는 구조예요.
인사이트
2026-09-16 기준하이드로리튬은 언제, 무엇으로 흑자로 돌아설까?
- 2026 Q2 매출이 1년 전보다 108.0% 늘었어요.
- 2026 Q2 영업이익률 -323.2% — 연간(-444.1%)보다 높아졌어요.
- 부채비율 31.3%로 재무 부담은 가벼운 편이에요.
- PBR 0.5배(2026-09-16 기준)이에요.
무엇이 논리를 바꾸나
- 매출 증가율 둔화 — 지금은 1년 전보다 108.0% 늘고 있어요.
- 영업적자 — 흑자로 돌아서는 시점과 그 이유가 이 회사의 첫 질문이에요.
다음에 확인할 것
- 다음 분기보고서 — 매출 증가율과 영업이익률이 이번 흐름을 이어가는지.
- 지역별 매출(사업보고서) — 특정 국가·고객 쏠림이 커지는지.
이 카드는 투자 추천이 아니라 공시 데이터 해석 가이드예요. 수치는 2026-09-16 기준 확정 공시 값입니다.
재무 요약
11개 기간 · 억원구조용 금속(철골·판넬 등)은 건설 경기에 실적이 달려 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 2Q | 경쟁사 ⓘ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 | 147억 | 156억 | 143억 | 133억 | 130억 | 180억 | 115억 | 229억 | 22억 | 34억 | 11억 | 2,751억 |
| 영업이익 ● | 9억 | -8억 | -29억 | -26억 | -35억 | -2억 | -38억 | -358억 | -68억 | -151억 | -34억 | 247억 |
| 당기순이익 | 9억 | 37억 | -27억 | -21억 | -72억 | 0억 | -35억 | -410억 | -177억 | -347억 | -342억 | 167억 |
| 영업이익률 | 6.1% | -5.1% | -20.3% | -19.5% | -26.9% | -1.1% | -33.0% | -156.3% | -309.1% | -444.1% | -309.1% | 5.6% |
| ROE | 3.0% | 9.7% | -7.7% | -6.4% | -28.5% | 0.0% | -6.3% | -59.5% | -21.2% | -55.6% | — | — |
| 부채비율 | 8.1% | 9.2% | 11.7% | 9.2% | 21.3% | 36.2% | 154.5% | 48.2% | 12.6% | 31.3% | 177.4% | 71.7% |
| 자산총계 | 323억 | 415억 | 390억 | 355억 | 307억 | 346억 | 1,405억 | 1,022억 | 940억 | 819억 | 796억 | 1.4조 |
| 자본총계 | 298억 | 380억 | 349억 | 326억 | 253억 | 254억 | 552억 | 689억 | 835억 | 624억 | 287억 | 6,742억 |
| 부채총계 | 24억 | 35억 | 41억 | 30억 | 54억 | 92억 | 853억 | 332억 | 105억 | 195억 | 509억 | 7,751억 |
| EPS | 16원 | 214원 | -158원 | -125원 | -419원 | -2원 | -194원 | -1,870원 | -362원 | -659원 | — | — |
| PER | 140.8배 | 7.6배 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
| PBR | 4.30배 | 2.45배 | 2.79배 | 2.89배 | 2.70배 | 3.19배 | 23.56배 | 6.05배 | 1.27배 | 1.74배 | — | — |
| 배당수익률 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 영업이익 10년 추이.
해석
2026년 1분기 34억 적자예요. 리튬 추출은 아직 상업화 전 단계라 매출이 거의 없어요. 각별히 신중해야 할 종목이에요.
업종 전체 종합
구조용 금속제품 제조업 13사 합계 · 억원같은 업종(구조용 금속제품 제조업) 전 종목의 재무를 합산한 종합 재무제표예요. 위 회사 표와 같은 방식(항목을 누르면 그 지표 그래프)입니다. 연도마다 편입 종목 수가 달라 합계 규모에 영향이 있어요.
| 항목 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 26 1Q |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 매출액 ● | 2.0조 | 2.1조 | 2.3조 | 2.5조 | 2.6조 | 3.3조 | 3.9조 | 4.1조 | 5.4조 | 4.9조 | 1.3조 |
| 영업이익 | 698억 | 1,351억 | 1,225억 | 797억 | 630억 | 1,511억 | 1,562억 | 2,751억 | 4,085억 | 3,564억 | 685억 |
| 당기순이익 | 484억 | 1,115억 | 679억 | 400억 | -76억 | 1,240억 | 462억 | 1,211억 | 2,225억 | 288억 | 61억 |
| 영업이익률 | 3.6% | 6.5% | 5.2% | 3.1% | 2.5% | 4.6% | 4.0% | 6.7% | 7.6% | 7.2% | 5.4% |
| ROE | 3.4% | 7.2% | 4.3% | 2.4% | -0.4% | 5.2% | 1.9% | 4.4% | 7.3% | 0.9% | — |
| 부채비율 | 57.6% | 58.6% | 67.2% | 75.1% | 73.2% | 80.3% | 89.2% | 116.1% | 112.1% | 98.6% | 105.6% |
| 자산총계 | 2.2조 | 2.5조 | 2.7조 | 2.9조 | 3.0조 | 4.3조 | 4.6조 | 5.9조 | 6.5조 | 6.6조 | 6.9조 |
| 자본총계 | 1.4조 | 1.5조 | 1.6조 | 1.7조 | 1.8조 | 2.4조 | 2.5조 | 2.7조 | 3.1조 | 3.3조 | 3.3조 |
| 부채총계 | 8,202억 | 9,085억 | 1.1조 | 1.2조 | 1.3조 | 1.9조 | 2.2조 | 3.2조 | 3.4조 | 3.3조 | 3.5조 |
| 집계 종목 수 | 12사 | 12사 | 12사 | 12사 | 12사 | 12사 | 12사 | 13사 | 13사 | 13사 | 13사 |
표에서 항목을 누르면 아래 그래프가 그 지표로 바뀝니다
지금은 매출액 10년 추이.
업종 해석
구조물·타워는 풍력 슈퍼사이클의 수혜 국면이에요 — 씨에스윈드는 미국 IRA(보조금) 효과와 해상풍력 하부구조물(자회사)이 성장을 끌고 있어요. 업종 전체 영업이익률: 2024년 7.6% → 2025년 7.2%.
동종업계 비교
구조용 금속제품 제조업 13개사 · 최신 사업보고서 · 컬럼 눌러 정렬매출 13위/13영업이익 13위/13영업이익률 13위/13ROE 13위/13부채비율↓ 5위/13
| # | 회사 | 매출▼ | 영업이익⇅ | 전년비⇅ | 영업이익률⇅ | 순이익률⇅ | ROE⇅ | 부채비율⇅ | PER⇅ | PBR⇅ |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 씨에스윈드 ↗ | 2.9조 | 3,203억 | -4.6% | +10.9% | +1.4% | +3.3% | 168% | 62.7배 | 1.9배 |
| 2 | 에스와이 ↗ | 5,016억 | -66억 | -10.6% | -1.3% | -3.2% | -6.4% | 93% | — | 0.5배 |
| 3 | 삼목에스폼 ↗ | 3,170억 | 64억 | -21.1% | +2.0% | +3.2% | +1.6% | 17% | 20.6배 | 0.3배 |
| 4 | 다스코 ↗ | 2,732억 | 21억 | -12.4% | +0.8% | -2.5% | -5.0% | 136% | — | 0.4배 |
| 5 | 보성파워텍 ↗ | 1,475억 | 268억 | +91.4% | +18.2% | +13.8% | +18.4% | 21% | 17.2배 | 3.2배 |
| 6 | 제일테크노스 ↗ | 1,336억 | 71억 | -27.4% | +5.3% | +7.7% | +7.2% | 26% | 4.2배 | 0.3배 |
| 7 | 동국S&C ↗ | 1,197억 | 69억 | -27.8% | +5.8% | -1.4% | -0.9% | 38% | — | 0.4배 |
| 8 | 삼영엠텍 ↗ | 1,185억 | 102억 | +0.4% | +8.6% | +11.1% | +5.4% | 124% | 9.7배 | 1.1배 |
| 9 | 누리플랜 ↗ | 1,176억 | 48억 | +1.4% | +4.1% | +1.2% | +3.0% | 203% | 112.7배 | 0.7배 |
| 10 | 덕신이피씨 ↗ | 1,065억 | -1억 | -27.4% | -0.1% | +1.3% | +1.1% | 65% | 20.8배 | 0.3배 |
| 13 | 하이드로리튬 ★ | 34억 | -151억 | +56.7% | -447.1% | -1029.2% | -55.6% | 31% | — | 0.5배 |
업종 = 화면 표기 업종(KSIC 세분류)과 동일 · 최신 사업보고서 연결 요약재무 · PER·PBR은 최신 거래일 시세 기준(적자·산출불가는 —) · 순위는 업종 전 종목 기준 · 추정치 없음
판매 경로별 매출
2025년 · 총매출 34억 · DART 사업보고서 원문 ↗이 회사 매출이 어떤 판매 경로로 나오는지예요(수출/내수, 소비자 직접판매 B2C/기업 납품 B2B, 온라인·홈쇼핑 등). 수출·온라인 비중이 크면 환율·플랫폼 정책에, 특정 경로 쏠림이 크면 그 경로 변화에 실적이 흔들려요.
품목별 매출 구성 (최신 분기)
- 리튬사업92.8%
- 수산화리튬, 탄산리튬7.2%
도넛의 비중은 수출 대시보드가 매출액 대조로 검증한 최신 분기 구성비이고, 아래 표의 금액·전년비는 사업보고서 연간 부문표예요 — 기준 시점이 달라 비중이 조금 다를 수 있어요.
| 판매 경로 | 매출 | 비중 | 전년비 | 비중Δ |
|---|---|---|---|---|
| 리튬사업 · 제품 · 수산화리튬,탄산리튬 · 수출 | 31억 | 92.8% | — | — |
| 리튬사업 · 상품 · 수산화리튬,탄산리튬 · 수출 | 2억 | 7.2% | — | — |
비중은 판매 경로 매출 합 기준 · 전년비·비중Δ는 판매 경로별 매출 증감 ·출처: DART 사업보고서 매출실적(판매 경로 기준)
현금흐름
2025 · 스냅샷현금흐름은 이 회사가 이익을 실제 현금으로 잘 바꾸는지, 빚 이자를 감당할 수 있는지를 보는 거예요. 특히 앞의 두 개 — 잉여현금흐름(마이너스면 주의)과 이자보상배율(1배 미만이면 위험) — 이 제일 중요해요.
주주 친화 ● 주의
10년 공시 · 건수주주 친화는 회사가 주주에게 돌려준 일(배당·자사주 소각)과 주주 몫을 묽힌 일 (유상증자·전환사채) 중 뭐가 많았는지예요. 돌려준 게 많으면 주주 친화적(양호), 묽힌 게 많으면 주의예요.
주주 환원2건
- 현금·현물배당2
지분 희석11건
- 유상증자5
- 전환사채권발행5
- 신주인수권부사채권발행1
재고 품질 ● 경고
평가충당 33.9% · 총 7억재고 품질은 창고에 쌓인 재고가 잘 팔릴 건강한 재고인지 보는 거예요. 회사가 ‘이건 제값 못 받겠다’고 스스로 깎아둔 비중(평가충당)이 낮을수록 좋아요(5% 미만 양호·5~15% 주의·15%↑ 경고). 아래는 품목별 충당 비율이에요.
- 재공품33.9%7억
최대주주·지분구조
2025 · 내부지분 5.1% · 유통 94.9%내부지분 5.1%유통 94.9%
- 전 웅 최대주주4.89%
- 송정원 최대주주의 특수관계인0.02%
- 전인수 최대주주의 특수관계인0.01%
- 전 성 최대주주의 특수관계인0.01%
- (주)리튬플러스 최대주주의 특수관계인0.11%
- ㈜리센스 최대주주의 특수관계인0.06%
주주환원·주요사항
2025 · DART 사업보고서등기이사 보수
1인 5억
3명 · 총 13억
직원
77명
평균 0.54억
감사의견
적정의견
대주회계법인
자사주 2025년 자기주식 처분 1,189,380주(유통 가능 주식 증가 가능 · 처분 목적 확인)
고래 지분 추이
2014~2025 · 5% 이상 7명(주)SE 10.6%이탈(주)리튬플러스 9.9%이탈남홍기 9.7%이탈남진기 9.3%이탈김봉수 5.9%이탈유엠기술개발투자조합1호 5.3%이탈
5% 이상 합계
5.1%
2024 · 1명
2014 대비
-33.8%p
38.9% → 5.1%
이탈 보고자
7명
5% 아래로
| 보고자 | 14 | 15 | 16 | 17 | 18 | 19 | 20 | 21 | 22 | 23 | 24 | 25 | 변화 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| (주)SE이탈 | 25.4 | 25.4 | 25.4 | 25.4 | 25.4 | 18.0 | 18.0 | 10.6 | · | · | · | · | -14.8%p |
| 남진기이탈 | 7.6 | 7.6 | 6.8 | 6.8 | 6.8 | 9.3 | 9.3 | 9.3 | · | · | · | · | +1.7%p |
| 남홍기이탈 | 5.9 | 5.9 | 5.9 | 5.9 | 5.9 | 8.4 | 8.6 | 9.7 | · | · | · | · | +3.8%p |
| 김봉수이탈 | · | 5.9 | · | · | · | · | · | · | · | · | · | · | 0.0%p |
| (주)리튬플러스이탈 | · | · | · | · | · | · | · | · | 20.5 | 9.9 | · | · | -10.6%p |
| 유엠기술개발투자조합1호이탈 | · | · | · | · | · | · | · | · | 5.3 | · | · | · | 0.0%p |
| 전웅이탈 | · | · | · | · | · | · | · | · | · | · | 5.1 | · | 0.0%p |